Tvirtai išmanyti savo įmonės finansinę padėtį – nemažas iššūkis bet kokio verslo – tiek smulkiojo, tiek ir didžiųjų verslų savininkams. Daugelio sėkmingiausių įmonių savininkai pirmuosius veiklos metus skiria susipažinimui, kokie finansiniai rodikliai apskritai egzistuoja, kurie svarbiausi jų versle ir kaip juos interpretuoti. Norint įgyti bendrą suvokimą apie finansinius rodiklius, reikia investuoti nemažai laiko.
Kita vertus, vadovai viso savo darbo laiko tikrai negali skirti domėjimuisi vien finansiniais rodikliais, kurių suskaičiuojama net per keliasdešimt. Vadovo pagrindinė užduotis – gebėti sisteminti duomenis ir pamatyti bendrą vaizdą, sudėliotą iš smulkių detalių. Turėdami daugiau pasiekiamų duomenų analizei, pasinaudodami duomenų vizualizacijos galimybėmis, galėsite stebėti tendencijas, kintančius skaičius, našumą ir kitas metrikas.
Norint preliminariai susipažinti su įmonės finansiniais rodikliais, pakanka reguliariai peržvelgti 3 įmonės ataskaitas: balanso, pinigų srautų ir pelno (nuostolio).
- Balansas padeda įvertinti turtą, įsipareigojimus ir nustatyti bendrąją įmonės turto vertę.
- Pinigų srautų ataskaita parodo įmonės finansinius srautus ataskaitos sudarymo laikotarpiu.
- Pelno (nuostolio) ataskaitoje nurodomos visos įmonės ataskaitinio laikotarpio pajamos, sąnaudos ir veiklos rezultatai. Kitaip tariant, ar veikla analizuojamuoju laikotarpiu nešė pelną, ar buvo nuostolinga.
Toliau straipsnyje aptarsime svarbiausius rodiklius, kuriuos rekomenduojama stebėti įmonių vadovams.
1. Finansinis svertas
Finansinis svertas – tai įmonės veiklos rizikos vertinimo rodiklis, parodantis, kiek skolintų lėšų verslui vystyti ir palaikyti naudoja įmonė. Šis rodiklis skaičiuojamas kaip įmonės įsipareigojimų ir kapitalo santykis.
Finansinis svertas vertinamas teigiamai dėl to, kad jis verslui gali padėti pasiekti efektyvią kapitalo struktūrą: taip yra dėl to, kad įprastai skolintas kapitalas yra pigesnis už nuosavą. Tačiau yra ir kita medalio pusė: atitinkamai finansinis svertas gali didinti įmonės mokumo riziką. Kuo daugiau skolų įmonė turi, tuo jos finansinis svertas bus aukštesnis ir tuo rizikingiau jai skolinti. Tiesa, šio finansinio rodiklio reikšmė šiek tiek kinta priklausomai nuo sektoriaus, kuriame įmonė veikia.
2. Pelno marža
Dar vienas svarbus finansinis rodiklis – tai pelno marža. Kartais pelno marža išskiriama kaip du atskiri finansiniai rodikliai – grynojo pelno ir bendrojo pelno marža.
Grynojo pelno marža parodo įmonės pelningumą. Ji apskaičiuojama kaip grynojo pelno (nuostolio) ir pardavimo pajamų santykis. Kitaip tariant, grynąjį pelną reikia padalyti iš grynųjų pardavimų – gautas skaičius parodys jūsų įmonės efektyvumą ir tai, kaip įmonė pajamas geba konvertuoti į pelną. Grynojo pelno marža – procentinė dalis, likusi iš įmonės pajamų išskaičiavus visas išlaidas, palūkanas, mokesčius bei akcijų dividendus (jei jų yra).
Bendrojo pelno marža – rodiklis, kuris dažnai minimas kalbant apie „paskutinę eilutę“. Tai lengvai suskaičiuojami verslo finansinės būklės duomenys, matuojantys jūsų pelno ir bendrųjų pajamų santykį. Tinkamai apskaičiavę bendrojo pelno maržą žinosite, ar įmonė gali apmokėti savo veiklos bei kitas išlaidas ir turi ateities perspektyvų. Šis rodiklis taip pat puikiai leis palyginti savo ir konkurentų produktyvumą.
3. Skolos ir nuosavo kapitalo santykis
Šis rodiklis gali būti vadinamas įvairiai – skolos–nuosavybės santykiu, įsipareigojimų ir nuosavo kapitalo santykiu, skolos–nuosavybės koeficientu ir kt. Skolos–nuosavybės rodiklis gaunamas visus įmonės įsipareigojimus padalijus iš įmonės nuosavo kapitalo. Gautas skaičius parodys, kokia jūsų įmonės nuosavo kapitalo ir skolos dalis naudojama jūsų turtui finansuoti. Mažesnis santykis reiškia, kad jūsų įmonės finansų struktūra yra ir mažiau rizikinga.
4. Bendrasis pelningumas
Versle vis dar mažai kalbama apie bendrojo pelningumo (BPM) finansinį rodiklį, kuris gaunamas bendrąjį pelną dalijant iš pardavimo pajamų.
Įmonėse paprastai didžiausios sąnaudos tenka įsigyjamoms prekėms ar gamybos žaliavoms. Skaičiuojama jų savikaina. Jeigu didžiausios išlaidos tenka darbuotojų atlyginimams ar kitoms administracinėms reikmėms, tikriausiai įmonė teikia paslaugas, o su gamyba ir prekyba turi mažai sąsajų.
BPM skaičiuoti verta dėl to, kad tai yra vienas mažiausiai kintančių rodiklių. Natūraliai išaugus savikainai didėja įmonės pajamos, ir atvirkščiai, dėl to nekinta ir pelno marža.
BPM parodo realesnę situaciją nei grynasis pelningumas, nes skiriasi įmonių de facto ir de jure išlaidos ir įmonės skirtingai jas apskaito bei deklaruoja, todėl deklaruojamas pelnas prieš mokesčius gali skirtis ženkliau.
5. Apyvartinis kapitalas
Apyvartinis kapitalas – finansinis rodiklis, rodantis skirtumą tarp trumpalaikio turto ir trumpalaikių įsipareigojimų. Šiuos du rodiklius galima rasti įmonės balanso, kitose ataskaitose. Apyvartinis kapitalas glaudžiai susijęs su plačiai paplitusia faktoringo paslauga.
Apyvartinis kapitalas padeda įvertinti ir analizuoti, kaip sėkmingai įmonė naudoja trumpalaikį turtą ir kaip jį dengia trumpalaikiais įsipareigojimais. Jeigu apyvartinio kapitalo rodiklis – pernelyg aukštas, tai reiškia, kad įmonė išteklius naudoja neefektyviai, o jei šis finansinis rodiklis mažas, verslas gali turėti mokumo problemų.
Neigiamas apyvartinis kapitalas reiškia, kad įmonė patiria sunkumų valdydama savo trumpalaikį turtą, tačiau labai svarbu stebėti, kaip šis rodiklis kinta, nes trumpalaikis negatyvus rodiklis gali ir nereikšti, kad įmonės finansai nestabilūs.
Kaip pagerinti įmonės finansinę būklę 2020-aisiais?
Verslo ir finansų ekspertai bent kartą per metus rekomenduoja peržiūrėti įmonės finansus, t. y. patikrinti jos finansinę sveikatą. Baigiantis metams, kartu baigiasi ir verslo finansiniai metai, todėl pats laikas peržvelgti, ką įmonei pavyko pasiekti per pastaruosius metus.
Į kasmetę patikrą turėtų įeiti jūsų verslo plano peržiūra ir plėtros galimybių paieška.
1. Peržiūrėkite įmonės tikslus
Ar per šiuos metus pasiekėte visus tikslus, kuriuos buvote numatę vienerių metų verslo plane? Atminkite, kad planuoti ar bent jau peržvelgti planus reikėtų dažniau negu kartą per metus (racionalu – kartą per ketvirtį). Tikslinga patikrinti savo pažangą ir įsitikinti, kad, siekdami tikslų, atlikote visus būtinuosius veiksmus.
Nusistatykite savo verslo finansinius tikslus ateinantiems metams. Tai gali būti pajamų didinimas, naujų klientų paieška, savo prekės ženklo žinomumo didinimas ir pan.
Antras ne mažiau svarbus žingsnis – tuos tikslus pamatuoti.
2. Apsvarstykite augimo galimybes
Augimo galimybes jūsų verslui 2021 m. identifikuoti vėlgi padės 3 svarbiausios ataskaitos: balansas, pinigų srautų bei pelno (nuostolio) ataskaita. Analizė suteikia nemažai naudingos informacijos, kaip savo tikslus adaptuoti kitiems metams.
Be to, idėja auginti verslą, plėstis paprastai neatsiranda iš niekur. Pavyzdžiui, prekybos įmonės dažnai sulaukia klientų žinučių, kuriose rašoma, kad jie labai norėtų, jog naują parduotuvę atidarytumėte jų mieste.
3. Planuokite
Tada sudarykite 1-erių, 3-jų metų planą, drąsiausieji ryžtasi net ir 5–10 m. verslo planams. Parengę planą galėsite tiksliai nustatyti, kur slypi jūsų stipriosios ir silpnosios pusės. Po to naudodami specialius įrankius (pavyzdžiui, užsienio šalyse populiarus analizės įrankis – IndustriusCFO) galėsite palyginti savo ir kitų toje pačioje pramonės šakoje veikiančių įmonių našumą. Gali padėti ir viešai publikuojami šių įmonių finansiniai rodikliai. Tai suteiks vertingos informacijos, ar likti ten, kur esate dabar, ar vis tik verta sutelkti pajėgas ir įdėti daugiau pastangų.
Be to, planuose reikėtų numatyti ir finansinius sunkumus: niekas nežino, ar 2021-aisiais, ypač pirmąjį pusmetį, mums jau bus pavykę įveikti pandemiją. Tad kai kuriems verslams 2021-ieji gali būti analogiškai sudėtingi, kaip ir 2020-ieji.